隨著金融市場(chǎng)蓬勃發(fā)展，相關(guān)部門(mén)日益重視投資者保護(hù)。

在第四屆“5·15全國(guó)投資者保護(hù)宣傳日”期間，證監(jiān)會(huì)表示，將組織力量大力清理，凈化網(wǎng)絡(luò)環(huán)境，壓縮非法證券期貨活動(dòng)網(wǎng)絡(luò)生存空間。

一位券商機(jī)構(gòu)人士向記者透露，針對(duì)當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)非法證券期貨活動(dòng)信息多發(fā)狀況，他們正積極借助金融科技普及正確的投資觀(guān)，幫助廣大投資者防范非法推薦股票基金期貨、違法違規(guī)私募基金、場(chǎng)外配資、股市黑嘴等風(fēng)險(xiǎn)。

中泰期貨網(wǎng)絡(luò)金融部總經(jīng)理李麗告訴記者，2017年開(kāi)始運(yùn)營(yíng)投資者教育網(wǎng)站起，企業(yè)一直致力于通過(guò)數(shù)字化技術(shù)開(kāi)展投教平臺(tái)管理。如今，中泰期貨投教基地還構(gòu)建公眾號(hào)、微博、抖音等新媒體傳播矩陣，弱化投教服務(wù)產(chǎn)品的說(shuō)教感與公式感，以喜聞樂(lè)見(jiàn)形式向廣大投資者展現(xiàn)投教內(nèi)容，幫助投資者及時(shí)了解期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)狀況與制度安排。

在一家公募基金公司客服總監(jiān)看來(lái)，要進(jìn)一步提醒廣大投資者警惕非法推薦股票基金期貨等風(fēng)險(xiǎn)，金融機(jī)構(gòu)還需解決三大挑戰(zhàn)，一是投資者群體數(shù)量龐大且每個(gè)人知識(shí)結(jié)構(gòu)不同，金融機(jī)構(gòu)投教內(nèi)容應(yīng)力爭(zhēng)與他們實(shí)際需求與認(rèn)知能力完美匹配，才能令投資者教育發(fā)揮最大效應(yīng)；二是持續(xù)提升投資者參與感，目前很多投教內(nèi)容仍以說(shuō)教式為主，投資者容易“看過(guò)就忘”，若投教內(nèi)容能與投資者形成良性互動(dòng)，就可以大幅增強(qiáng)投資者對(duì)此的印象，從而對(duì)違法違規(guī)私募基金、場(chǎng)外配資、股市黑嘴等風(fēng)險(xiǎn)更具警惕心；三是投資者教育應(yīng)盡可能做到“千人千面”，若能針對(duì)投資者金融理財(cái)需求提供針對(duì)性的投教內(nèi)容，就能最大限度幫助他們規(guī)避受騙上當(dāng)?shù)蕊L(fēng)險(xiǎn)，但這無(wú)形間考驗(yàn)金融機(jī)構(gòu)的客戶(hù)數(shù)據(jù)分析能力。

啟牛學(xué)堂CEO李鵬接受本報(bào)采訪(fǎng)時(shí)表示，要解決這些挑戰(zhàn)，金融科技在其中扮演著重要角色。目前他們自主研發(fā)了在線(xiàn)直播課智能磨課系統(tǒng)與在線(xiàn)直播課智能交互輔助系統(tǒng)，主要基于大數(shù)據(jù)與人工智能技術(shù)，智能化收集用戶(hù)學(xué)習(xí)反饋并構(gòu)建更全面的用戶(hù)學(xué)習(xí)畫(huà)像，持續(xù)實(shí)現(xiàn)課程迭代，為民眾提供更具個(gè)性化與契合他們實(shí)際投資需求的科普內(nèi)容。

上述券商人士向記者指出，隨著疫情反復(fù)導(dǎo)致不少投資者“足不出戶(hù)”，他們也在嘗試根據(jù)不同投資者的投資經(jīng)驗(yàn)與收益預(yù)期，在線(xiàn)遠(yuǎn)程推介差異化的投教內(nèi)容，力爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)“千人千面”式投教服務(wù)。

“要實(shí)現(xiàn)千人千面式投教服務(wù)，征途或許會(huì)很長(zhǎng)，但我們?nèi)詴?huì)持續(xù)優(yōu)化智能技術(shù)，力爭(zhēng)盡早完成這個(gè)目標(biāo)?！彼赋觥?/p>

金融科技助力投教覆蓋面擴(kuò)大

前述公募基金公司客服總監(jiān)向記者透露，隨著短視頻、在線(xiàn)直播等新業(yè)態(tài)興起，越來(lái)越多民間機(jī)構(gòu)正借助這些新渠道開(kāi)展非法推薦股票基金期貨、違法違規(guī)私募基金、場(chǎng)外配資、股市黑嘴等活動(dòng)，令不少投資者財(cái)富遭遇損失。

“去年以來(lái)，我們開(kāi)始針?shù)h相對(duì)，錄制了大量提醒投資者警惕非法推薦股票基金期貨與股市黑嘴的短視頻，在大量短視頻平臺(tái)播放，此外我們還定期開(kāi)展在線(xiàn)直播活動(dòng)，邀請(qǐng)企業(yè)分析師在線(xiàn)解答各類(lèi)非法推薦股票基金期貨的潛在風(fēng)險(xiǎn)與欺詐套路?！彼嘎丁?/p>

李麗告訴記者，當(dāng)前中泰期貨投教基地以“期游”為主題，目前設(shè)有期游學(xué)院、期游記、期游紅綠燈、期游試煉場(chǎng)、期游動(dòng)態(tài)5個(gè)模塊，以豐富多樣、深入淺出的形式，滿(mǎn)足投資者在新手知識(shí)、政策法規(guī)、風(fēng)險(xiǎn)教育、投資維權(quán)等各個(gè)方面的知識(shí)需求，提醒他們防范各類(lèi)非法推薦期貨與場(chǎng)外配置風(fēng)險(xiǎn)。

一位公募基金公司電商部門(mén)總監(jiān)告訴記者，目前他們除了在短視頻、直播平臺(tái)投放大量投教類(lèi)短視頻，還與部分基金投顧咨詢(xún)平臺(tái)合作，借助后者大數(shù)據(jù)分析技術(shù)與智能算法模型，針對(duì)不同類(lèi)型投資者的差異化理財(cái)需求，提供個(gè)性化的投教內(nèi)容。比如針對(duì)剛涉足投資不久的“新手”，平臺(tái)發(fā)現(xiàn)他們很容易輕信“保本高收益”等宣傳話(huà)術(shù)而掉入非法集資陷阱，側(cè)重向他們推介防范非法集資的投教類(lèi)知識(shí)；針對(duì)具有一定投資經(jīng)驗(yàn)的投資者，平臺(tái)發(fā)現(xiàn)他們很容易因近期股市波動(dòng)而“鋌而走險(xiǎn)”——通過(guò)場(chǎng)外配置增加杠桿“抄底扭虧”，就會(huì)向他們推介留意場(chǎng)外配資風(fēng)險(xiǎn)的投教內(nèi)容。

千人千面式投教服務(wù)征途

在業(yè)內(nèi)人士看來(lái)，要進(jìn)一步提升投資者教育效率，金融服務(wù)機(jī)構(gòu)還需投入更多金融技術(shù)資源，力爭(zhēng)做到千人千面式投教服務(wù)。

前述券商人士向記者直言，目前最困擾他們的，是投教內(nèi)容與投資者實(shí)際需求未必完美匹配。尤其是很多投資者發(fā)現(xiàn)推送的投教內(nèi)容未必符合他們當(dāng)前投資需求，反而會(huì)覺(jué)得金融機(jī)構(gòu)“打擾”他們生活。

李鵬向記者透露，針對(duì)這種狀況，他們的策略是應(yīng)對(duì)不同客群“有的放矢”——央行此前發(fā)布的《消費(fèi)者金融素養(yǎng)調(diào)查分析報(bào)告（2021）》指出，中國(guó)居民金融素養(yǎng)在年齡層面的分布呈現(xiàn)倒“U”型，即青少年和老年人的金融素養(yǎng)水平相對(duì)較低。啟牛學(xué)堂因此通過(guò)大數(shù)據(jù)分析與智能化技術(shù)，針對(duì)這兩類(lèi)群體普遍存在的投資困惑，推出面向青少年與中老年群體的科普視頻系列，前者圍繞認(rèn)識(shí)貨幣、消費(fèi)方式、支配貨幣、如何維權(quán)四大主題設(shè)置知識(shí)點(diǎn)，輔以理財(cái)故事案例提升課程內(nèi)容趣味性，確保青少年容易獲取相關(guān)金融理財(cái)知識(shí)；后者則針對(duì)識(shí)別詐騙手段、警惕詐騙方式、遏制詐騙發(fā)生等三大主題內(nèi)容，以家庭情景故事、案例展示等形式，有效強(qiáng)化中老年群體的反詐騙意識(shí)和風(fēng)險(xiǎn)甄別能力。

在李鵬看來(lái)，在投資者權(quán)益保護(hù)方面，企業(yè)是政府部門(mén)與行業(yè)協(xié)會(huì)的有效補(bǔ)充。金融服務(wù)平臺(tái)應(yīng)充分借助各類(lèi)智能技術(shù)擴(kuò)大金融知識(shí)普及的覆蓋面，以更具沉浸式的教學(xué)方式，切實(shí)幫助民眾掌握金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)的相關(guān)內(nèi)容，持續(xù)提升金融風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與防范能力。

記者多方了解到，多家銀行正積極借助各類(lèi)智能技術(shù)，探索千人千面式投教服務(wù)。

一位股份制銀行IT部門(mén)人士透露，由于投資者知識(shí)層次千差萬(wàn)別且投資需求眾多，既有基礎(chǔ)類(lèi)的開(kāi)戶(hù)、賬戶(hù)問(wèn)題、市場(chǎng)狀況介紹需求，又有與金融交易相關(guān)的復(fù)雜規(guī)則知識(shí)獲取需求，還有規(guī)避金融欺詐、防范投資風(fēng)險(xiǎn)的需求，因此銀行機(jī)構(gòu)只有通過(guò)大數(shù)據(jù)技術(shù)與智能算法模型，將投教知識(shí)分類(lèi)與客戶(hù)實(shí)際需求相結(jié)合，才能最大限度實(shí)現(xiàn)千人千面式投教服務(wù)。

“其間我們也遇到不少挑戰(zhàn)，一是深度學(xué)習(xí)等智能算法模型需要大量的實(shí)踐訓(xùn)練才能逐步做到對(duì)癥下藥，精準(zhǔn)洞察投資者理財(cái)需求并自動(dòng)推介針對(duì)性的投教內(nèi)容，二是投資者的金融需求也在不斷變化，需要銀行不斷整合最新的客戶(hù)狀況與潛在理財(cái)需求，供智能算法模型及時(shí)調(diào)整策略提供客戶(hù)所需的投教信息?！彼赋?。盡管難度不小，但銀行高層認(rèn)為這項(xiàng)工作極具社會(huì)價(jià)值，要求IT部門(mén)不遺余力地推進(jìn)千人千面式投教服務(wù)，助力更多投資者樹(shù)立正確投資觀(guān)與掌握豐富金融知識(shí)，遠(yuǎn)離非法推薦股票基金期貨、違法違規(guī)私募基金、場(chǎng)外配資、股市黑嘴等風(fēng)險(xiǎn)。